اسپرد یکی از مهم‌ترین مفاهیم در بازار فارکس است که تأثیر مستقیم بر هزینه‌های معاملاتی و تصمیم‌گیری‌های معامله‌گران دارد. این مفهوم به تفاوت بین قیمت خرید (Bid) و قیمت فروش (Ask) یک جفت ارز یا دارایی اشاره دارد. اسپرد می‌تواند به‌طور قابل توجهی در هزینه‌های معامله‌گران تأثیر بگذارد و بسته به نوع حساب معاملاتی، نوسانات بازار و شرایط مختلف، متفاوت باشد. انتخاب حساب مناسب با اسپرد بهینه می‌تواند در کاهش هزینه‌های معاملاتی و افزایش سودآوری نقش مهمی ایفا کند.
بروکر لایت فایننس با ارائه سه نوع حساب مختلف شامل کلاسیک، ECN و سنت، به معامله‌گران فرصت می‌دهد تا بسته به نیازها و استراتژی‌های خود، حسابی با شرایط مطلوب‌تر انتخاب کنند. هر یک از این حساب‌ها ویژگی‌های خاص خود را دارند و اسپرد آن‌ها بسته به نوع حساب و شرایط بازار متفاوت است. در این مقاله، به بررسی اسپرد سه نوع حساب مختلف در بروکر لایت فایننس پرداخته و تفاوت‌ها و مزایای هر یک را از منظر هزینه‌های معاملاتی تحلیل خواهیم کرد
تعریف اسپرد و نحوه محاسبه آن
اسپرد به تفاوت بین دو قیمت “خرید” (Bid) و “فروش” (Ask) یک دارایی یا جفت ارز در بازارهای مالی اطلاق می‌شود. به عبارت ساده‌تر، این تفاوت نشان‌دهنده هزینه‌ای است که معامله‌گران هنگام ورود به یک معامله باید بپردازند.
اسپرد می‌تواند به‌عنوان هزینه غیرمستقیم برای معامله‌گران تلقی شود، زیرا به‌طور مستقیم از ارزش معامله کم می‌شود. برای مثال، اگر قیمت خرید یک جفت ارز 1.2000 و قیمت فروش آن 1.1998 باشد، اسپرد برابر با 2 پیپ است.
نحوه محاسبه اسپرد
محاسبه اسپرد ساده است؛ کافی است قیمت فروش را از قیمت خرید کسر کنید. در مثال قبل، اگر قیمت خرید 1.2000 و قیمت فروش 1.1998 باشد، اسپرد برابر با 1.2000 – 1.1998 = 0.0002 یا 2 پیپ خواهد بود. این محاسبه معمولاً برای جفت ارزها و کالاها که قیمت آن‌ها با چهار رقم اعشاری نشان داده می‌شود، انجام می‌شود. برای جفت ارزهایی با دقت بیشتر (مثلاً با پنج رقم اعشاری)، اسپرد به همین روش محاسبه می‌شود.
انواع اسپرد
اسپرد به دو نوع اصلی تقسیم می‌شود: اسپرد ثابت (Fixed Spread) و اسپرد شناور (Variable Spread).
- اسپرد ثابت: در این نوع اسپرد، تفاوت بین قیمت خرید و فروش در تمامی شرایط بازار ثابت است. این نوع اسپرد معمولاً در حساب‌های معاملاتی با هزینه ثابت مشاهده می‌شود و به معامله‌گر این اطمینان را می‌دهد که اسپرد همیشه در همان محدوده باقی خواهد ماند، حتی در زمان‌های پرنوسان بازار. مزیت اصلی اسپرد ثابت این است که پیش‌بینی‌پذیر است، اما معمولاً این نوع اسپرد در حساب‌های دارای کمیسیون مشاهده می‌شود.
- اسپرد شناور: در این نوع اسپرد، تفاوت بین قیمت خرید و فروش بسته به شرایط بازار و نوسانات آن تغییر می‌کند. در زمان‌هایی که بازار آرام است و نوسانات کمتری وجود دارد، اسپرد شناور می‌تواند کمتر باشد. اما در زمان‌های پرنوسان بازار، اسپرد شناور ممکن است افزایش یابد. این نوع اسپرد معمولاً در حساب‌های ECN و حساب‌های مشابه وجود دارد که به معامله‌گران اجازه می‌دهد با اسپردهای کمتر ولی بدون محدودیت، وارد معاملات شوند.
مقایسه اسپرد حساب‌های مختلف در بروکر لایت فایننس
بروکر لایت فایننس سه نوع حساب معاملاتی مختلف به نام‌های حساب کلاسیک، حساب ECN و حساب سنت ارائه می‌دهد که هر یک ویژگی‌های خاص خود را دارند. یکی از تفاوت‌های مهم بین این حساب‌ها اسپرد آن‌هاست که به‌طور مستقیم بر هزینه‌های معاملاتی تأثیر می‌گذارد. در ادامه، اسپرد این حساب‌ها را به‌طور مقایسه‌ای بررسی خواهیم کرد و تأثیر آن‌ها را بر استراتژی‌های معاملاتی مختلف توضیح خواهیم داد.
حساب کلاسیک
حساب کلاسیک در بروکر لایت فایننس به‌طور معمول اسپرد ثابت یا شناور از 0.7 پیپ برای جفت ارزهای مختلف مانند EURUSD و GBPUSD ارائه می‌دهد. این حساب برای معامله‌گران با تجربه متوسط که به دنبال اسپرد معقول هستند، مناسب است. این نوع حساب‌ها عموماً بدون کمیسیون و با هزینه‌های ثابت برای ورود به بازارها ارائه می‌شوند.
حساب ECN
حساب ECN لایت فایننس به معامله‌گران حرفه‌ای و اسکلپرها که به دنبال اسپردهای بسیار پایین و اجرای سریع هستند، مناسب است. اسپرد در این حساب‌ها از 0 پیپ شروع می‌شود، اما به‌طور معمول شامل کمیسیون نیز می‌باشد. این حساب‌ها برای معامله‌گران با استراتژی‌های کوتاه‌مدت و کسانی که به دنبال بهترین قیمت‌های ممکن هستند، توصیه می‌شود.
حساب سنت
حساب سنت مناسب برای معامله‌گران مبتدی است که می‌خواهند با حداقل ریسک وارد بازار شوند. اسپرد این حساب معمولاً از 1 پیپ شروع می‌شود که به‌طور کلی بالاتر از اسپرد در حساب‌های کلاسیک و ECN است. این حساب‌ها به‌دلیل داشتن حجم قرارداد کوچک‌تر و حداقل سپرده پایین‌تر، برای کسانی که تجربه کمی دارند و می‌خواهند با ریسک کمتری وارد بازار شوند، مناسب است.
بروکرهای پیشنهادی
مقایسه اسپرد حساب‌های مختلف در بروکر لایت فایننس
| نماد معاملاتی | حساب سنت (Cent) | حساب کلاسیک (Classic) | حساب ECN |
| EURUSD | از 1.0 پیپ | از 0.7 پیپ | از 0.0 پیپ (+کمیسیون) |
| GBPUSD | از 1.0 پیپ | از 0.9 پیپ | از 0.0 پیپ (+کمیسیون) |
| USDJPY | از 1.0 پیپ | از 0.7 پیپ | از 0.0 پیپ (+کمیسیون) |
| AUDUSD | از 1.0 پیپ | از 0.7 پیپ | از 0.0 پیپ (+کمیسیون) |
| NZDUSD | از 1.0 پیپ | از 0.7 پیپ | از 0.0 پیپ (+کمیسیون) |
| USDCAD | از 1.0 پیپ | از 0.7 پیپ | از 0.0 پیپ (+کمیسیون) |
| USDCHF | از 1.1 پیپ | از 0.9 پیپ | از 0.1 پیپ (+کمیسیون) |
| XAUUSD | از 2.0 پیپ | از 1.6 پیپ | از 0.6 پیپ (+کمیسیون) |
| NQ | از 56 واحد | از 56 واحد | 6 واحد (+کمیسیون) |
| SPX | از 53 واحد | از 53 واحد | 3 واحد (+کمیسیون) |
باید توجه داشت که انتخاب نوع حساب مناسب در بروکر لایت فایننس بستگی به نیازها و استراتژی‌های معاملاتی فرد دارد. حساب کلاسیک با اسپرد معقول و بدون کمیسیون برای معامله‌گران با تجربه متوسط و کسانی که به دنبال هزینه‌های ثابت و پیش‌بینی‌پذیر هستند مناسب است. حساب ECN برای معامله‌گران حرفه‌ای که به دنبال اسپردهای بسیار پایین و اجرای سریع هستند انتخاب خوبی است، اگرچه کمیسیون‌ها بر هزینه‌ها افزوده می‌شود. حساب سنت با اسپرد بالاتر و حجم قرارداد کوچک‌تر، برای مبتدیانی که می‌خواهند با ریسک کمتری وارد بازار شوند، مناسب است. انتخاب حساب مناسب می‌تواند بر هزینه‌های معاملاتی تأثیرگذار باشد و باید با توجه به استراتژی‌های معاملاتی و میزان تجربه انجام شود.
کمیسیون در حساب‌های ECN لایت فایننس
حساب‌های ECN در بروکر لایت فایننس به‌عنوان یکی از حساب‌های پیشرفته و مناسب برای معامله‌گران حرفه‌ای و اسکلپرها شناخته می‌شوند.
یکی از ویژگی‌های برجسته این حساب‌ها، عدم وجود هزینه مارک‌آپ است. به این معنا که در حساب‌های ECN، کارگزار هیچ‌گونه هزینه اضافی به اسپرد بازار اضافه نمی‌کند و مشتریان فقط اسپرد خام بازار را تجربه می‌کنند.
این ویژگی به معامله‌گران اجازه می‌دهد تا با اسپردهای بسیار پایین و شرایط معاملاتی شفاف‌تری وارد بازار شوند. اما در عوض، کمیسیونی بر اساس هر لات برای معاملات شارژ می‌شود که به هزینه‌های معاملاتی افزوده خواهد شد.
جزئیات کمیسیون
کمیسیون حساب‌های ECN به‌صورت ثابت و بر اساس ارز حساب به ازای هر 1 لات مشخص شده است. این کمیسیون‌ها بسته به نوع ابزار معاملاتی و پلتفرم مورد استفاده متفاوت است. برای مثال، در پلتفرم‌های معاملاتی مانند cTrader، MT4 و MT5، کمیسیون به هنگام باز کردن معامله از مشتری دریافت می‌شود. در پلتفرم cTrader، کمیسیون به‌صورت تقسیم‌شده دریافت می‌شود، به این صورت که نصف کمیسیون به هنگام باز کردن معامله و بقیه آن در زمان بسته شدن معامله اخذ می‌گردد.
در اینجا جدول مربوط به کمیسیون‌های حساب‌های ECN لایت فایننس را مشاهده می‌کنید که به‌طور دقیق نشان‌دهنده کمیسیون بر اساس نوع ابزار معاملاتی است:
| گروه ابزارهای مالی | cTrader | MT4/MT5 | LiteFinance |
| جفت‌های ارزی عمده | 3.5 دلار | 3.5 دلار | 3.5 دلار |
| نرخ‌های متقاطع (کراس) فارکس | 4.5 دلار | 4.5 دلار | 4.5 دلار |
| جفت‌های کوچک (خرد) در فارکس | 5 دلار | 5 دلار | 5 دلار |
| گاز طبیعی | 4.5 دلار | 4.5 دلار | 4.5 دلار |
| فلزات گرانبها | 4.5 دلار | 4.5 دلار | 4.5 دلار |
| کشاورزی | 4.5 دلار | 4.5 دلار | 4.5 دلار |
| سهام‌ها | 0.1% | 0.1% | 0.1% |
| شاخص‌های فراگیر سهام | 3.5 دلار | 3.5 دلار | 3.5 دلار |
| رمزارزها | 0.12% | 0.12% | 0.12% |
| نفت | 4.5 دلار | 4.5 دلار | 4.5 دلار |
نحوه تأثیر کمیسیون بر هزینه‌های معاملاتی
همان‌طور که در جدول مشاهده می‌شود، کمیسیون‌ها در حساب‌های ECN برای هر ابزار معاملاتی خاص و به ازای هر لات مشخص می‌شود. برای مثال، در جفت ارزهای عمده، کمیسیون 3.5 دلار برای هر 1 لات اخذ می‌شود، در حالی که در جفت ارزهای کوچک‌تر (خرد)، کمیسیون به 5 دلار برای هر 1 لات افزایش می‌یابد. این هزینه‌ها ممکن است در معاملات با حجم بالا یا برای معامله‌گران اسکلپر که تعداد زیادی معامله در روز انجام می‌دهند، تأثیر زیادی بر هزینه‌های کلی معاملاتی داشته باشد.
در پلتفرم‌های MT4/MT5 و LiteFinance، کمیسیون به‌طور مستقیم در زمان باز کردن معامله از حساب مشتری کسر می‌شود، اما در cTrader کمیسیون به‌صورت تقسیم‌شده دریافت می‌شود که می‌تواند برای برخی از معامله‌گران راحت‌تر باشد، چرا که نصف کمیسیون در ابتدا کسر می‌شود و بقیه آن در زمان بسته شدن معامله اخذ می‌گردد.
بنابراین، کمیسیون در حساب‌های ECN لایت فایننس برای معامله‌گران حرفه‌ای که به دنبال اسپردهای پایین و شفاف هستند، یک ویژگی مهم به شمار می‌آید. در این نوع حساب‌ها، مشتریان از اسپرد خام بازار بهره‌مند می‌شوند، اما هزینه‌ای اضافی به نام کمیسیون برای هر لات معامله در نظر گرفته شده است. آگاهی از میزان این کمیسیون‌ها و تاثیر آن‌ها بر هزینه‌های معاملاتی می‌تواند به معامله‌گران کمک کند تا استراتژی‌های معاملاتی خود را با دقت بیشتری تنظیم کنند و هزینه‌ها را به حداقل برسانند.
تأثیر اسپرد بر استراتژی‌های معاملاتی
اسپرد یکی از مهم‌ترین عواملی است که می‌تواند بر استراتژی‌های معاملاتی تأثیر بگذارد. انتخاب نوع حساب و در نتیجه اسپرد می‌تواند تأثیر زیادی بر هزینه‌های معامله، میزان سود و حتی موفقیت کلی استراتژی‌های مختلف داشته باشد. در این فصل، به بررسی چگونگی تأثیر اسپرد بر برخی از استراتژی‌های معمول در بازار فارکس خواهیم پرداخت و نشان خواهیم داد که چگونه معامله‌گران می‌توانند بسته به نوع حساب خود استراتژی‌های مختلفی را انتخاب کنند.
1. استراتژی‌های اسکلپینگ (Scalping)
اسکلپینگ به استراتژی‌هایی اطلاق می‌شود که در آن‌ها هدف گرفتن تغییرات قیمت بسیار کوچک و سریع است. معامله‌گرانی که از این استراتژی استفاده می‌کنند، معمولاً به دنبال اسپردهای بسیار پایین و اجرای سریع معاملات هستند. در این حالت، حساب ECN که اسپردهایی از 0 پیپ ارائه می‌دهد، گزینه‌ای ایده‌آل است. این نوع حساب به معامله‌گران اسکلپر این امکان را می‌دهد که از تغییرات قیمت کوچک بهره ببرند و در عین حال کمترین هزینه را برای ورود و خروج از بازار بپردازند.
تأثیر اسپرد: اسپرد پایین به معامله‌گران اسکلپر این امکان را می‌دهد که سریع‌تر از تغییرات قیمت کوچک بهره‌برداری کنند و از آن‌ها سود کسب کنند. اسپرد بالاتر می‌تواند هزینه‌های معاملاتی را افزایش دهد و سود معاملات اسکلپینگ را کاهش دهد.
2. استراتژی‌های معاملات روزانه (Day Trading)
در استراتژی‌های معاملات روزانه، معامله‌گران اقدام به خرید و فروش در همان روز می‌کنند و معمولاً معاملات خود را در همان روز می‌بندند. برای استفاده بهینه از این استراتژی، اسپردهای پایین و کمیسیون کم از اهمیت زیادی برخوردار هستند. حساب ECN و حساب کلاسیک به ترتیب برای این استراتژی مناسب هستند. حساب ECN به دلیل اسپرد پایین و سرعت اجرای بالا برای کسانی که به دنبال کسب سود از نوسانات روزانه هستند، مناسب است. از طرف دیگر، حساب کلاسیک با اسپرد معقول می‌تواند برای معامله‌گرانی که به دنبال معامله در بازه‌های زمانی طولانی‌تر در روز هستند، انتخاب خوبی باشد.
تأثیر اسپرد: اسپرد پایین در حساب ECN می‌تواند سود حاصل از معاملات روزانه را افزایش دهد، چرا که هزینه‌های معاملاتی کمتر خواهند بود. در حالی که اسپرد بالاتر در حساب‌های سنت و کلاسیک ممکن است بر عملکرد این استراتژی تأثیر منفی بگذارد.
3. استراتژی‌های بلندمدت (Long-Term Trading)
استراتژی‌های بلندمدت معمولاً شامل نگه‌داری موقعیت‌ها برای مدت طولانی‌تر (از چند روز تا چند ماه) می‌شود. در این استراتژی‌ها، اسپرد اهمیت کمتری دارد زیرا معامله‌گر به دنبال تغییرات بزرگ‌تر قیمت در بلندمدت است. حساب کلاسیک برای این نوع استراتژی مناسب‌تر است، زیرا اسپرد آن نسبت به حساب‌های ECN کمی بیشتر است اما همچنان برای معاملات بلندمدت قابل قبول است. همچنین، برای معامله‌گران بلندمدت، کمیسیون‌ها اهمیت کمتری دارند.
تأثیر اسپرد: در معاملات بلندمدت، اسپرد بیشتر تأثیر خود را در کوتاه‌مدت نشان می‌دهد، اما در بلندمدت، معامله‌گران می‌توانند از نوسانات بازار بهره ببرند و اسپرد کمتر بر استراتژی کلی تأثیر بگذارد. بنابراین، اسپرد بالاتر در حساب‌های کلاسیک هنوز هم می‌تواند سودآور باشد.
4. استراتژی‌های هجینگ (Hedging)
هجینگ به استراتژی‌هایی اطلاق می‌شود که در آن‌ها هدف محافظت از موقعیت‌ها در برابر نوسانات بازار است. در این استراتژی، به‌ویژه در بازارهای پرنوسان، اسپرد کم می‌تواند به حفظ هزینه‌ها کمک کند. حساب ECN بهترین گزینه برای معامله‌گران هجینگ است، زیرا اسپردهای پایین آن می‌تواند در مقابل حرکات سریع بازار، هزینه‌های اضافی را کاهش دهد.
تأثیر اسپرد: اسپرد پایین در حساب ECN به معامله‌گران هجینگ این امکان را می‌دهد که در مواقع نوسانات شدید بازار، با هزینه کمتری وارد و خارج شوند و به‌طور مؤثری از موقعیت‌های خود محافظت کنند.
سخن پایانی
اسپرد یکی از عوامل کلیدی است که معامله‌گران باید هنگام انتخاب حساب معاملاتی خود در بروکر لایت فایننس به آن توجه کنند. هر نوع حساب، از حساب کلاسیک گرفته تا ECN و سنت، ویژگی‌های خاص خود را دارد و انتخاب مناسب بسته به استراتژی‌های معاملاتی و نیازهای هر فرد متفاوت خواهد بود. در حالی که حساب ECN با اسپردهای بسیار پایین و اجرای سریع برای معامله‌گران حرفه‌ای و اسکلپرها مناسب است، حساب کلاسیک برای کسانی که به دنبال اسپرد معقول و هزینه‌های ثابت هستند، گزینه بهتری خواهد بود. از سوی دیگر، حساب سنت مناسب‌ترین انتخاب برای معامله‌گران مبتدی است که می‌خواهند با حداقل ریسک و با کمترین هزینه وارد بازار شوند.
در نهایت، شناخت دقیق تفاوت‌های اسپرد و تأثیر آن‌ها بر هزینه‌های معاملاتی می‌تواند به معامله‌گران کمک کند تا استراتژی‌های خود را به بهترین نحو پیاده‌سازی کنند و از فرصت‌های بازار بهره‌مند شوند. انتخاب حساب مناسب نه‌تنها به کاهش هزینه‌ها کمک می‌کند بلکه می‌تواند تأثیر مستقیمی بر موفقیت در معاملات و رسیدن به اهداف مالی داشته باشد. بنابراین، معامله‌گران باید با دقت ویژگی‌های اسپرد هر حساب را بررسی کرده و بهترین گزینه را با توجه به استراتژی‌های خود انتخاب کنند.